Голосования

В эпоху какого руководителя России Вы предпочли бы жить?




О том как всё устроено

Тема Украина. Учетная ставка 30%. Для чего ?

Мировой кризис

04.03.2015 03:37

bentennnnn

152

Гривна бьет по банкам
Национальный банк Украины отказывается спасать проблемные финучреждения

Нацбанк Украины вынужден серьезно менять правила игры, но реформы идут на фоне острого кризиса банковской системы. Ряд банков, в том числе один из пяти крупнейших, признаны неплатежеспособными. Спасать их в текущих условиях НБУ не в состоянии. Даже у Фонда гарантирования вкладов может не хватить средств для выплат. Украина ввела уголовную ответственность за доведение банка до банкротства.

Финансовая система Украины в плачевном состоянии. С 4 марта Национальный банк поднял ставку рефинансирования сразу с 19,5% до 30% годовых. На такие решительные меры его вынудили пойти рост цен и девальвация гривны. Валюта Украины за год (если считать с февраля по февраль) подешевела более чем на 250% относительно доллара США. Инфляция по итогам 2014 года составила 24,9%. По прогнозам, заложенным в бюджет Украины, в 2015 году инфляция может составить 26%. Это уже второе в 2015 году повышение - 6 февраля регулятор повысил ставку с 14% до 19,5%. Это стандартная реакция на ускоренный рост цен - в России регулятор тоже пошел на экстренное повышение ставки в декабре 2014 года (с 10,5% до 17%). Впрочем, в феврале Банк России уже снизил ставку до 15%.

«Кредиты станут менее доступными, а импорт смогут завозить единицы», – поясняет зампредседателя правления крупного украинского банка, пожелавший остаться неназванным.

Грозят ли Украине голод, дефолт и социальный взрыв
Чем рискует Украина
Среди социальных и экономических рисков Украины в этом году — технический дефолт, рейдерский передел собственности, бегство капиталов...
Но такой шаг в краткосрочной перспективе приведет к правильным результатам: он позволит сократить объем денежной массы и снизить давление на национальную валюту. Гривна, стоимость которой доходила до 40 грн/$1, может вернуть былые позиции. Глава Нацбанка Валерия Гонтарева полагает, что вскоре курс откатится до 20-21 грн/$1.

Этому должны помочь и введенные с 4 марта ограничения на операции на валютном рынке для юридических лиц. Их НБУ разрабатывал вместе с Международным валютным фондом (МВФ). С этого дня полностью запрещен вывоз дивидендов из страны, кроме того введены ограничения на покупку валюты на внутреннем рынке банками и их клиентами.

Реформы происходят на фоне краха крупнейших украинских банков. Нацбанк на этой неделе признал банкротом Дельта-банк, входивший в пятерку крупнейших по размеру активов финансовых учреждений страны.

Это означает, что Фонду гарантирования вкладов необходимо выплатить 554 тыс. вкладчикам 16,4 млрд грн (примерно 38 млрд руб.). Государством гарантируется возврат сумм до 200 тыс. грн (460 тыс. руб), которые на счетах финансового учреждения хранили 94% его клиентов. Оставшиеся 6% потеряют часть своих сбережений и получат те же 200 тыс. грн.

Гривна дешевеет, валютная паника продолжается
Гривна догоняет рубль
Украинцы не успевают следить за изменениями курса национальной валюты: обменные пункты меняют цифры на табло несколько раз за день. На гривну давит...
В Нацбанке подчеркнули, что пытались протянуть руку помощи банку: в начале прошлого года предоставили 4,15 млрд грн кредита на поддержание ликвидности, а осенью 2014 года дополнительно выделили еще 960 млн грн стабилизационного займа. Но это не спасло ситуацию. «Антикризисные действия акционеров и руководства банка оказались недостаточными, а план рекапитализации Дельта-банка его акционерами не был реализован», – сказано в официальном сообщении регулятора.

Еще два банка – Кредитпромбанк (в феврале этого года Николай Лагун вышел из состава владельцев финучреждения) и Омега-банк (по состоянию на начало текущего года контролировался Николаем Лагуном) отнесены к категории неплатежеспособных. Им назначены временные администрации, которые должны выплатить 17 млн грн (39 млн руб) и 3,2 млн грн (7 млн руб) соответственно. Финансовое состояние банков ухудшалось постепенно - уже в январе 2015 года банки считались проблемными.

Проблемные активы

На этот раз государство отказалось от практики предыдущего кризисного периода 2008-09 годов – национализировать крупные финансовые учреждения. Тогда Министерство финансов получило под свой контроль (75%+1 акция) три украинских банка: Киев, Родовид и Укргазбанк. Но этот опыт оказался неудачным, считает председатель правления Инвестиционно-трастового банка Александр Подолянко. Например, банк Киев в итоге пришлось ликвидировать и передать все обязательства «Укргазбанку».

Теперь Украина не может себе такого позволить, тем более в период падения экономики и войны на востоке.

Председатель Национального банка Валерия Гонтарева пояснила, что Дельта-банк нуждался в докапитализации на 22 млрд грн (50 млрд руб.). Это гораздо больше, чем нужно на то, чтобы просто выплатить компенсацию вкладчикам. «Из 60 млрд (133 млрд руб.) активов 20 млрд грн (44 млрд грн) мы оценили как некачественные», – пояснила она. Против получения контроля над Дельта банком со стороны государства выступила и министр финансов Наталья Яресько.

Государство отказалось спасать и другие крупные финансовые учреждения страны, которые также оказались в незавидной ситуации.

Финансовая помощь от МВФ вряд ли поможет Украине
Украинцы беднее, чем в 90-х
Ситуация в экономике Украины близка к критической, и обещанная финансовая помощь от МВФ вряд ли серьезно поможет восстановлению страны. Более того, в...
Например, в начале года Национальный банк признал неплатежеспособными Имэксбанк (долг составляет 5,5 млрд. грн.) и банк «Надра» (5,6 млрд. грн.). В феврале этого года деньги начали выплачивать вкладчикам VAB Банка (10,4 млрд грн), который принадлежит крупному аграрию Олегу Бахматюку. Всего регулятор принял решение о ликвидации около 40 финансовых учреждений.

Фонду гарантирования вкладов будет сложно погасить все обязательства перед вкладчиками.

По состоянию на 1 февраля 2015 года, на его счетах находилось 16,8 млрд грн (39 лрд руб.). Еще около 20 млрд грн (46 млрд руб.) ему должен выделить Нацбанк. «Этих денег должно хватить для погашения текущей задолженности», – считает аналитик Международного центра перспективных исследований Александр Жолудь. Зампредседателя правления крупного украинского банка, пожелавший остаться неназванным, опасается, что для выделения запрашиваемых 20 млрд грн регулятор вынужден будет включить печатный станок. «Все это приведет к дальнейшему давлению на гривну и, как следствие, на весь финансовый рынок страны», – вздыхает он.

Стабилизация под уголовную ответственность

Резкая девальвация национальной валюты сильно бьет по финансовой системе, поясняет Александр Подолянко. «Клиенты банков не могут обслуживать валютные займы и количество проблемной задолженности стремительно растет. При этом финансовым учреждениям нужно возвращать депозиты в долларах или евро», – замечает Александр Подолянко.

Проблема еще и в том, что население панически выносит деньги из банков.

Украина ухудшила прогноз экономического развития
Прогноз мрачнеет
Украинское правительство пересмотрит ключевые показатели развития экономики на 2015 год. Уровень инфляции и курс доллара будут выше, ВВП сократится...
По данным Нацбанка, по итогам 2014 года объем гривневых депозитов сократился на 23% и составил 195 млрд грн, а валютных – на 40% – до $14 млрд. Статистики за этот год пока нет, но банкиры уверяют, что пока им не удалось изменить прошлогодний тренд.

«У меня нет информации, что еще один крупный украинский банк может стать банкротом», - добавляет Александр Желудь. К примеру, банк «Финансы и кредит» (обязательства составляют 15 млрд грн) бизнесмена Констатина Жеваго сейчас находится в тяжелой ситуации, но имеет все шансы улучшить свое финансовое положение. Национальный банк выделил ему рефинансирование на сумму около 700 млн грн (1,6 млрд руб).

Но ситуация на рынке хрупкая: по данным стресс-тестов финансовых учреждений, в докапитализации нуждается большая часть крупных банков.

Чтобы стабилизировать ситуацию Верховная рада приняла законопроект, по которому вводится уголовная ответственность собственников и руководителей банков за доведение их до неплатежеспособности.

«Всем, кто критикует, часто справедливо, деятельность, а иногда бездеятельность Нацбанка: у Валерии Гонтаревой 110 млрд грн (244 млрд руб.) рефинансирования, которое не она выдавала. И цена этого закона – это собственно возвращение этих 110 млрд в государственную сокровищницу», – пояснил руководитель фракции «Блок Петра Порошенко» Юрий Луценко.

ЦБ Украины. Всё за кредит МВФ

Центральный банк Украины решился на крайние меры и повысил учетную ставку с 19,5% сразу до 30%. Теперь она находится на максимуме с 2000 г. Но и это еще не все: были объявлены новые ограничения.

В частности, полностью запрещено выведение дивидендов из страны и ограничены возможности по скупке валюты на внутреннем рынке банками и их клиентами. Соответствующее решение закреплено постановлением центрального банка от 3 марта N160: документом продлены ограничения, предусмотренные постановлением НБУ от 1 декабря прошлого года N758, а также введены новые. Постановление вступает в силу с 4 марта 2015 г. и действует до 3 июня 2015 г. включительно. НБУ запретил банкам перечислять с инвестиционного счета средства в гривне с целью покупки иностранным инвестором государственных облигаций Украины. Как сообщило агентство "Интерфакс-Украина", данное ограничение не распространяется на операции по приобретению иностранным инвестором гособлигаций на фондовых биржах, которые осуществляются исключительно за счет средств от продажи инвалюты за гривны.

Кроме того, введены лимиты по сальдо операций банков на межбанке на конец рабочего дня и запрещено банкам запрещено проводить операции с деривативами, где базовым активом является валюта.

НБУ надеется, что эти меры помогут "стабилизировать ситуацию на денежном и кредитных рынках", однако в действительности это не совсем так. Первоочередной и фактически единственной задачей ЦБ является стабилизация валютного рынка, причем абсолютно любой ценой. Без этого страна просто рискует не получить кредит от МВФ. Дело в том, что в бюджете Украины прописан курс в 21,5 гривны за доллар, и МВФ одобрил именно эти цифры, но никак не 30 и 35 гривен за доллар.

СЕРГЕЙ АРБУЗОВ, БЫВШИЙ РУКОВОДИТЕЛЬ ЦБ УКРАИНЫ
"Правительство и Нацбанк всячески делают все необходимое, для того чтобы этот кредит получить. Я думаю, что здесь вопрос цены получения этого кредита, потому что рассчитываться за эти решения придется народу Украины".

Таким образом, судьба Украины целиком и полностью зависит от центрального банка, и НБУ это понимает, поэтому уже практически неделю устанавливает курс гривны фактически вручную. Еще на прошлой неделе регулятор ввел жесткие ограничения на покупку валюту, на день закрывал валютный рынок и даже пересчитывал курс задним числом. В итоге на украинском валютном рынке были созданы условия, когда де-факто единственным покупателем валюты является сам Нацбанк, а значит, он и устанавливает курс.

Вот и во вторник гривна выросла почти на 10% до 23,5 гривны за доллар, но опять же рыночным этот курс назвать достаточно сложно. Так или иначе, до цели осталось совсем немного, и можно не сомневаться, нужный курс будет достигнут. И здесь возникает главный вопрос. Еще в прошлом году в качестве одного из требований МВФ значилась либерализация валютного рынка, но то, что мы видим сейчас, под описание либерализации вряд ли подходит.

В текущем году Международный валютный фонд обещал Украине финансовую поддержку в размере $17,5 млрд.
СЕРГЕЙ АРБУЗОВ, БЫВШИЙ РУКОВОДИТЕЛЬ ЦБ УКРАИНЫ
"МВФ не требовал отправить валюту в свободное плавание, он требовал волатильность. Требовал, чтобы курс определял рынок. Соответственно идет подмена понятий, если люди, которые не понимают разницу, а это еще и глава центробанка, то это уже трагедия для страны".

В сухом остатке, резко повысив ставку, Центральный банк Украины фактически уничтожил всякую надежду на восстановление экономики, и все это с одной-единственной целью - установить нужный для получения денег от МВФ курс.

закрыть...

Оцените статью